Ο ρυθμός αύξησης των χορηγήσεων στα στεγαστικά δάνεια αναμένεται στα επίπεδα του 2-3% για το 2010 και με πιο υψηλά επιτόκια. Ηδη, με στοιχεία εννεαμήνου 2009, ο δείκτης καθυστερήσεων στη στεγαστική πίστη διαμορφώνεται στο 6,9%, με την τάση που καταγράφεται να είναι ενδεικτική του επιβαρυμένου οικονομικού περιβάλλοντος.

Στο τέλος του 2008, οι καθυστερήσεις στα στεγαστικά διαμορφώθηκαν στο 5,3% και στη συνέχεια ανήλθαν στο 6,7% στο εξάμηνο και στο 6,9% στο τέλος Σεπτεμβρίου 2009. Ο ρυθμός αύξησης των επισφαλειών κατέγραψε στο εννεάμηνο επιβράδυνση αλλά είναι άδηλη η πορεία του στο τρέχον έτος και εφεξής.

Η πιο ασφαλής τραπεζική δραστηριότητα, πριν από την έναρξη της κρίσης, η στεγαστική πίστη, υπέστη τις επιπτώσεις της επιβράδυνσης της οικονομίας ενώ οι τραπεζίτες φοβούνται ότι η αύξηση της ανεργίας στο επόμενο έτος θα δημιουργήσει περισσότερα προβλήματα.

Η αγορά στεγαστικών υπολειτουργεί, με το ρυθμό αύξησης των χορηγήσεων να έχει «κλείσει» κάτω από 4% το 2009 και να αναμένεται στο επίπεδο του 3% ή ακόμη και 2% φέτος και με υψηλότερα spreads να βαρύνουν τα νέα δάνεια.

 

Οπως επισημαίνουν οι τραπεζίτες, οι συνθήκες προβλέπονται πιο πιεστικές για τους τραπεζικούς ομίλους με την επιδείνωση του οικονομικού περιβάλλοντος να επηρεάζει ευθέως την πορεία των επισφαλειών.

 

Μπορεί να σημειώνεται επιβράδυνση στο ρυθμό αύξησης αλλά πιο ενδεικτικός παράγοντας είναι η πτώση στην οικονομική δραστηριότητα, η οποία αναμένεται να γίνει πιο εμφανής εντός του τρέχοντος έτους.

 

Η αύξηση της ανεργίας είναι το «αγκάθι» και αποτυπώνεται με χρονική καθυστέρηση κάποιων μηνών στην αδυναμία εξυπηρέτησης των δανειακών υποχρεώσεων και άρα κάθε εκτίμηση φαίνεται πρόωρη. Πιθανή αύξηση του κόστους δανεισμού εντός του 2010 θα οξύνει περαιτέρω τα προβλήματα για επιχειρήσεις και ιδιώτες.

 

Προβλήματα προκύπτουν από τα στεγαστικά δάνεια και μέσω ενός άλλου «διαύλου» που δεν έχει αναδειχθεί πλήρως και συγκεκριμένα της διαδικασίας πτώχευσης ιδιωτών που προωθείται από το υπουργείο Οικονομίας.

 

Τα δάνεια που έχουν δοθεί τα προηγούμενα χρόνια καλύπτουν υψηλό ποσοστό της εμπορικής αξίας του ακινήτου, της τάξης του 90%, αξία η οποία έχει υποχωρήσει τη διάρκεια «ζωής» του δανείου.

 

Με την υπαγωγή στην πτωχευτική διαδικασία, το δικαστήριο καθορίζει το ίδιο την αξία του ακινήτου και τελικώς μικρό μόνο μέρος του δανείου καταλήγει να εισπράξει η τράπεζα.

 

Ασθενείς είναι οι επιδόσεις της αγοράς στη νέα παραγωγή δανείων καθώς η ζήτηση παραμένει εξαιρετικά χαμηλή εξαιτίας της αβεβαιότητας και των δυσμενών προοπτικών για την οικονομική δραστηριότητα.

 

Το 2009 προσγειώθηκε με ρυθμό κάτω από το 4% και ακόμη χαμηλότερα κινούνται οι εκτιμήσεις για το 2010 και δεν αποκλείεται η αύξηση να είναι ακόμη και 2% στο τρέχον έτος.

 

Τα νέα δάνεια βαρύνονται με υψηλότερα spreads καθώς οι τράπεζες κάνουν κινήσεις εξισορρόπησης των απωλειών σε έσοδα.