Την ανάγκη άμεσης και σημαντικής κεφαλαιακής ενίσχυσης της Αγροτικής Τράπεζας υπογραμμίζει η θέσπιση αυστηρότερων κανόνων κεφαλαιακής επάρκειας από την Επιτροπή της Βασιλείας, καθώς η ΑΤΕ είναι η μοναδική ελληνική τράπεζα, που από τις αρχές του 2012 εκτιμάται ότι δεν θα πληροί τους νέους κανόνες.

Σύμφωνα με ανάλυση που απέστειλε χθες σε πελάτες της η Goldman Sachs, η ΑΤΕ έχει το θλιβερό προνόμιο να κατατάσσεται ανάμεσα στις τέσσερις ευρωπαϊκές τράπεζες, που ήδη από το 2012 δεν θα πληρούν το νέο όριο του 7% για τη βασική κεφαλαιακή επάρκεια, το οποίο θεσπίζει η νέα συμφωνία της Βασιλείας. Μαζί με την ΑΤΕ, στην ίδια λίστα κατατάσσονται άλλες τρεις τράπεζες με γνωστά προβλήματα κεφαλαιακής επάρκειας: Banca Popolare SC, Credito Valtellinese και Banca Monte dei Paschi di Siena SpA.

Όπως και στα πρόσφατα τεστ αντοχής, η ΑΤΕ αποτυγχάνει και με βάση τους κανόνες κεφαλαιακής επάρκειας της Βασιλείας 3 να περάσει τον πήχη, προκαλώντας συνεχείς «πονοκεφάλους» στην κυβέρνηση. Αντίθετα, σύμφωνα με χθεσινή ανάλυση της Proton, οι άλλες ελληνικές τράπεζες έχουν αρκετά ποιοτική και ισχυρή κεφαλαιακή βάση για να μην προβληματίζονται προς το παρόν από τους νέους κανόνες.

Πηγή διεθνών ανησυχιών για την ΑΤΕ αποτελεί και το τεράστιο χαρτοφυλάκιο κρατικών ομολόγων που διαθέτει, συγκριτικά με την κεφαλαιακή της βάση. Είναι χαρακτηριστικό, ότι με τοποθετήσεις 10,187 δις. ευρώ σε κρατικά ομόλογα, η ΑΤΕ έχει το δεύτερο μεγαλύτερο χαρτοφυλάκιο ομολόγων στο τραπεζικό σύστημα.

Ο κύριος όγκος των τίτλων (93,5%) έχει καταχωρηθεί στο τραπεζικό χαρτοφυλάκιο (τίτλοι διακρατούμενοι ως τη λήξη), ώστε να προστατεύεται λογιστικά η τράπεζα από την απαξίωση των κρατικών ομολόγων. Όμως, η έκθεση σε κίνδυνο ελληνικών κρατικών τίτλων δεν παύει να αντιστοιχεί σε εξωφρενικά υψηλό ποσοστό της κεφαλαιακής βάσης (Tier 1) της τράπεζας, ξεπερνώντας το 800%!

Σε χθεσινή σύσκεψη στο υπουργείο Οικονομικών εξετάσθηκε, σύμφωνα με πληροφορίες, η πρόοδος των συμβούλων της κυβέρνησης προς την κατεύθυνση της υποβολής έκθεσης για την αξιοποίηση των τραπεζικών συμμετοχών του Δημοσίου. Ο υπουργός Οικονομικών, Γ. Παπακωνσταντίνου, μιλώντας χθες το βράδυ σε εκπομπή του Alter, επανέλαβε ότι η έκθεση θα παραδοθεί σύμφωνα με το χρονοδιάγραμμα, εντός του τελευταίου δεκαημέρου του Σεπτεμβρίου, ώστε να λάβει η κυβέρνηση τις τελικές αποφάσεις της, τονίζοντας πάντως, ότι είναι ειλημμένη απόφαση να καλυφθεί άμεσα αύξηση κεφαλαίου της ΑΤΕ από το Δημόσιο.

Σύμφωνα με όλες τις ενδείξεις, η ΑΤΕ θα ενισχυθεί άμεσα με «καθαρό» μετοχικό κεφάλαιο, μέσω της μετατροπής των προνομιούχων μετοχών του Δημοσίου, ύψους 675 εκατ. ευρώ σε κοινές, ενώ θα διατεθούν επιπλέον για την ενίσχυσή της άλλα 300 εκατ. ευρώ, ανεβάζοντας το συνολικό ύψος της ενίσχυσης κοντά στο 1 δις. ευρώ. Αυτό αναμένεται ότι θα γίνει άσχετα από την κυβερνητική απόφαση για το μέλλον της τράπεζας, αν δηλαδή θα προκριθεί η λύση της ιδιωτικοποίησης, ή της συγχώνευσης με άλλες τράπεζες του ευρύτερου δημόσιου τομέα, όπως έχει προτείνει ο διοικητής της ΑΤΕ, κ. Θ. Πανταλάκης.